Il 6 ottobre, quando l’Unione Europea (UE) ha deciso di imporre un tetto massimo al prezzo del petrolio russo nell’ambito di un nuovo pacchetto di sanzioni contro Mosca, 23 ministri del petrolio del gruppo OPEC+ dei paesi produttori di petrolio si sono espressi a favore di un taglio netto nella loro quota di produzione comune.
La loro decisione collettiva di ridurre la produzione di circa due milioni di barili di petrolio al giorno ha suscitato forti reazioni negli Stati Uniti in particolare, e si è parlato persino di “dichiarazioni di guerra”. L’UE si sente ingannata, poiché i tagli alla produzione dell’OPEC+ potrebbero aumentare i prezzi del carburante e smorzare i loro otto pacchetti di sanzioni. Nonostante la narrativa del mondo stia andando verso un'”era post-petrolifera”, sembra che ci sia ancora vita nel vecchio cane, poiché l’OPEC rimane l’attore principale nel discorso della città.
L’OPEC e dieci produttori di energia non OPEC — inclusa la Russia — coordinano la loro politica di produzione da dicembre 2016. All’epoca, gli analisti davano a questo formato “OPEC-plus” poche possibilità di avere un impatto.
Ricordo allora la presa in giro di molti che disprezzarono l’annuncio nella sala stampa del Segretariato generale dell’OPEC a Vienna. Ma l’OPEC ha resistito alla tempesta del mercato petrolifero globale negli ultimi anni ed è emersa come un attore chiave.
Ricordiamo la situazione eccezionale nella primavera del 2020 durante il blocco globale della pandemia di COVID-19, quando i futures scambiati per i gradi petroliferi statunitensi a volte venivano persino quotati a prezzi negativi, per poi risalire a nuove vette nell’aprile 2021.
Contrariamente alle scappatelle nel mercato petrolifero tra il 1973 e il 1985, quando c’era poco consenso tra i membri dell’OPEC e molti avevano già scritto il necrologio dell’organizzazione – oggi, ex rivali come Arabia Saudita e Russia stanno riuscendo a far convergere i loro interessi in carte potenti.
A quei tempi era prassi normale che Riyadh tenesse conto e mettesse in pratica gli interessi di Washington all’interno dell’OPEC: bastava una sola telefonata dalla capitale americana. Quando la compagnia petrolifera statunitense ARAMCO — che agiva come un braccio esteso degli Stati Uniti nel regno — fu nazionalizzata dall’Arabia Saudita all’inizio degli anni ’70 come parte delle tendenze radicali di nazionalizzazione in tutto il mondo, fu promesso un risarcimento agli Stati Uniti con una semplice stretta di mano.
L’era delle “Seven Sisters”, un cartello di compagnie petrolifere che divideva il mercato petrolifero, è giunta al termine. Tuttavia, per i politici statunitensi, almeno psicologicamente, quest’era persiste ancora. “È il nostro petrolio”, è un’espressione che sento pronunciare spesso a Washington. Quelle voci erano particolarmente forti durante l’invasione illegale dell’Iraq guidata dagli Stati Uniti nel 2003.
Per comprendere davvero il nocciolo del conflitto in Ucraina – dove infuria una guerra per procura – bisogna scomporre il confronto in questo modo: gli Stati Uniti e i loro alleati europei, che rappresentano e sostengono il settore finanziario globale, sono essenzialmente impegnati in una battaglia contro il settore energetico.
Negli ultimi 22 anni abbiamo visto quanto sia facile per i governi stampare valuta cartacea. Nel solo 2022, il dollaro USA ha stampato più cartamoneta rispetto alla sua storia combinata. L’energia, invece, non può essere stampata. E qui sta un problema fondamentale per Washington: il settore delle materie prime può superare l’industria finanziaria.
Quando ho scritto il mio libro “The Energy Poker” nel 2005, ho anche affrontato la questione della valuta, cioè se il petrolio sarà scambiato in dollari USA a lungo termine. All’epoca i miei interlocutori dei paesi arabi dell’OPEC dissero all’unanimità che il dollaro USA non sarebbe cambiato. Eppure, 17 anni dopo, quel punto di vista è cambiato radicalmente.
Riyadh si sta scaldando all’idea di scambiare petrolio in altre valute, come indicato quest’anno nelle discussioni con i cinesi per scambiare in yuan. I sauditi continuano anche ad acquistare in Russia come altri stati dell’Asia occidentale e del Sud del mondo, hanno scelto di ignorare le sanzioni occidentali a Mosca e si stanno sempre più preparando alla nuova condizione internazionale di multipolarità.
Washington, quindi, non mantiene più la sua capacità di esercitare una leva assoluta sull’OPEC, che ora si sta riposizionando geopoliticamente come l’OPEC+ allargata.
La riunione ministeriale dell’OPEC+ del 6 ottobre è stata una chiara prefigurazione di queste nuove circostanze. Le tensioni intrinseche tra due visioni del mondo si sono manifestate immediatamente nella sala stampa post-riunione in cui un ministro del petrolio saudita ha messo al suo posto l’agenzia di stampa occidentale Reuters e dove i giornalisti statunitensi hanno attaccato ferocemente l’OPEC per “aver tenuto in ostaggio l’economia mondiale”.
Il giorno successivo, la Casa Bianca ha annunciato a malincuore una politica dura. I tagli alla produzione dell’OPEC+ fanno oscillare Washington tra tenere il broncio e cercare vendetta, in particolare contro i sauditi un tempo obbedienti. Tra poche settimane si terranno le elezioni di medio termine negli Stati Uniti e le conseguenze dell’aumento dei prezzi del carburante si manifesteranno senza dubbio alle urne.
Per quasi un anno, il presidente Joe Biden ha ampliato la fornitura di carburante degli Stati Uniti tramite la Strategic Petroleum Reserve, ma non è stato in grado di calibrare né il prezzo del petrolio né l’inflazione incontrollata. Il Congresso degli Stati Uniti minaccia di utilizzare il cosiddetto disegno di legge “ NOPEC ” – con il pretesto legale di vietare i cartelli – per sequestrare i beni dei governi dell’OPEC.
Il concetto è in circolazione da decenni a Capitol Hill, ma questa volta nuove emozioni irrazionali potrebbero possedere lo slancio. Ma è probabile che le azioni ostili o minacciose degli Stati Uniti si ritorceranno contro e persino accelereranno i cambiamenti geopolitici in atto nell’Asia occidentale, che negli ultimi anni è uscita dall’orbita degli Stati Uniti. Molte capitali arabe non hanno dimenticato la destituzione del presidente egiziano Hosni Mubarak nel 2011 e la rapidità con cui gli Stati Uniti hanno abbandonato il loro alleato a lungo termine.
Il prezzo del petrolio è un sismografo dell’economia mondiale e anche della geopolitica globale. Con i tagli alla produzione, l’OPEC+ sta semplicemente pianificando in previsione delle imminenti conseguenze della recessione. Inoltre, alcuni paesi produttori non riescono a creare nuove capacità a causa del divario di investimenti che persiste dal 2014: un prezzo basso del petrolio semplicemente non può essere sostenuto se non ci sono grandi investimenti di capitale nel suo settore.
La situazione dell’approvvigionamento energetico dovrebbe peggiorare ulteriormente a partire dal 5 dicembre, quando entrerà in vigore l’embargo petrolifero imposto dall’UE.
Le leggi fondamentali della domanda e dell’offerta determineranno in definitiva le numerose distorsioni nei mercati delle materie prime. Le sanzioni anti-russe create dall’UE e da altri stati (per un totale di 42 stati) hanno interrotto l’offerta globale e ciò ha conseguenze sull’offerta artificiale e sui prezzi.
Le due principali crisi finanziarie globali — immobiliare e banche nel 2008 e la pandemia nel 2020 — hanno portato alla stampa eccessiva di carta moneta. Ironia della sorte, è stata la Cina a far uscire l’economia globale paralizzata dalla prima crisi: Pechino ha stabilizzato l’intero mercato delle materie prime nel 2009/10 fungendo da locomotiva globale e portando lo yuan negli schemi commerciali.
Fino agli inizi degli anni ’90, la Cina soddisfaceva il suo consumo interno di petrolio con una produzione nazionale, che andava da 3-4 milioni di barili al giorno. Ma quindici anni dopo e un’economia in rapida espansione, la Cina era diventata il primo importatore mondiale di petrolio.
Questo status rivela il ruolo cruciale di Pechino nel mercato petrolifero globale. Mentre Arabia Saudita e Angola sono importanti fornitori di petrolio, la Russia è il principale fornitore di gas per la Cina. Come opportunamente osservato una volta dall’ex Premier Wen Jiabao : “qualsiasi piccolo problema moltiplicato per 1,3 miliardi finirà per essere un problema molto grande”.
Negli ultimi 20 anni ho sostenuto che gli oleodotti e le compagnie aeree si stavano spostando verso est e non verso ovest. Probabilmente, uno dei più grandi errori della Russia è stato quello di investire in infrastrutture e contratti per un mercato europeo promettente ma ingrato. La cancellazione del progetto South Stream nel 2014 avrebbe dovuto servire da lezione a Mosca per non allargare il Nord Stream a partire dal 2017. Tempo, nervi e denaro avrebbero potuto essere spesi meglio per espandere la griglia in direzione est.
Dall’inizio del conflitto militare ucraino nel febbraio 2022, abbiamo essenzialmente osservato l’industria finanziaria guidata dall’Occidente condurre la sua guerra contro l’economia energetica dominata dall’est. Lo slancio sarà sempre con quest’ultimo, perché come detto sopra, a differenza del denaro, l’energia non può essere stampata.
I volumi di petrolio e gas necessari per sostituire le fonti energetiche russe non possono essere trovati sul mercato mondiale entro un anno. E nessuna merce è più globale del petrolio. Qualsiasi cambiamento nel mercato petrolifero influenzerà sempre l’economia mondiale.
“Il petrolio fa e distrugge le nazioni”. È una citazione che riassume l’importanza del petrolio nel plasmare gli ordini globali e regionali, come avvenne in Asia occidentale nell’era del primo dopoguerra: prima arrivarono gli oleodotti, poi i confini.
Il defunto ex ministro del petrolio saudita Zaki Yamani una volta ha descritto le alleanze petrolifere come più forti dei matrimoni cattolici. Se è così, allora il vecchio matrimonio tra Stati Uniti e Arabia Saudita è attualmente in fase di allontanamento e la Russia ha chiesto il divorzio dall’Europa.
Fonte: the cradle.com, 13-10-2022
______________________________
